Recourse vs. non-recourse factoring: welke kies jij?

Elke ondernemer kent het dilemma: je hebt een opdracht afgerond, de factuur verstuurd, maar het geld staat weken later nog altijd niet op uw rekening.  Ondertussen moeten je leveranciers betaald worden, loopt je loonlast door en dienen zich nieuwe kansen aan die vragen om investeringen.

Factoring biedt een oplossing.  Je verkoopt je openstaande facturen aan een factoringmaatschappij en ontvangt binnen de 24 tot 48 uur het grootste deel van het factuurbedrag (tot 90%) — dus zonder te wachten tot je klant betaalt.

Maar niet elke factoring is hetzelfde. Er zijn twee fundamenteel verschillende vormen: recourse en non-recourse factoring. Het verschil zit in één cruciale vraag: wie draagt het risico als een klant zijn factuur uiteindelijk niet betaalt?

Wat je in dit artikel leert

• Wat het verschil is tussen recourse en non-recourse factoring
• Wat de voor- en nadelen zijn van elke formule
• Hoe Commercial Finance Group hiermee omgaat

Wat is recourse factoring?

Bij recourse factoring — soms ook 'factoring met verhaal' genoemd — draag je zelf het risico als een klant niet betaalt.  Als je klant de factuur niet betaalt, moet jij het ontvangen voorschot terugbetalen of compenseren met andere facturen.

Je draagt dus het kredietrisico zelf. De factoringmaatschappij financiert je facturen voor, maar dekt het risico op wanbetaling niet af.

Voordelen van recourse factoring

• Lagere kost
• Hogere acceptatiegraad

Nadelen van recourse factoring

• Het risico op wanbetaling blijft volledig bij jou: als je klant failliet gaat of niet betaalt, draag jij de financiële gevolgen.
• Minder financiële zekerheid: voor bedrijven met wisselende klanten of in sectoren met hogere wanbetalingsrisico's kan dit kwetsbaar zijn.  Daarenboven moet je zelf goed inschatten hoe betrouwbaar je debiteuren zijn.

Wat is non-recourse factoring?

Bij non-recourse factoring — of 'factoring zonder verhaal' — neemt de factoringmaatschappij het kredietrisico volledig over. Als je klant failliet gaat of bij wanbetaling, moet jij het ontvangen voorschot niet terugbetalen.  

Dat geeft je als ondernemer een heel andere gemoedsrust. Je weet op voorhand wat je krijgt, ongeacht wat er aan de kant van je klant misgaat.

Voordelen van non-recourse factoring

• Volledige bescherming bij insolventie van je klant: jij bent gevrijwaard van de financiële gevolgen.
• Zorgelozer ondernemen: je hoeft minder tijd te steken in de kredietwaardigheid van elke individuele klant.

Nadelen van non-recourse factoring

• Hogere kost
• Strengere selectie

Hoe gaat Commercial Finance Group hiermee om?

We bekijken elk dossier apart. Wie zijn je klanten? Hoe betalen ze? Wat zijn de risico's?  Dat begint al bij het eerste gesprek. Niet met een offerte die we klakkeloos overmaken, maar met een open gesprek over je bedrijf, je klanten en wat je wil bereiken. Pas als we dat beeld hebben, bekijken we welke aanpak het meeste zin heeft.

Bij Commercial Finance Group bieden we voorfinanciering, debiteurenbeheer en kredietanalyse (van bestaande en potentiële klanten).  Wat we daarbij o.a. meenemen: niet alle facturen die je indient worden automatisch gefinancierd. Als we zien dat een bepaalde klant structureel te laat betaalt, of als een debiteur ons zorgen baart, zeggen we dat. Openheid van bij het begin voorkomt verrassingen later.  Want Zoals Kurt, onze operationeel verantwoordelijke, het zegt: "Duidelijkheid op dag één, en dan is je relatie al voor negentig procent goed begonnen."

Daarenboven kan het programma aangevuld worden met een kredietverzekering.  Aandachtspunten hier zijn de dekking (verzekerde limieten) en kosten van de verzekering.  Wij bieden zelf geen kredietverzekering aan, om de eenvoudige reden dat we geen bevoorrechte partner hebben.  Het voordeel hiervan is dat de polis die het meest beantwoordt aan uw behoeften (ongeacht de aanbieder van deze polis) gekoppeld kan worden aan de factoringovereenkomst.  Uiteraard kunnen wij u de nodige ondersteuning bieden in de zoektocht naar de meest geschikte polis.  Wij adviseren u steeds over de voor- en nadelen, alsook over de meerwaarde en onze ervaringen.